Банката „Силиконска долина“ е отворена пред четири децении во срцето на регионот познат по својата технолошка сила и паметно одлучување. Оваа банка со седиште во Калифорнија прерасна во 16-та најголема банка во САД, која ги опслужува финансиските потреби на технолошките компании ширум светот, пред серијата несреќни инвестициски одлуки да доведат до нејзин колапс, пишува „Гардијан“.
Бидејќи технолошкиот сектор ја претпочита оваа банка, нејзините услуги беа многу барани во годините на пандемијата. Почетниот пазарен шок предизвикан од Ковид-19 на почетокот на 2020 година брзо го отстапи местото на златниот период за стартапи и основани технолошки компании, бидејќи потрошувачите трошат на гаџети и дигитални услуги.
Многу технолошки компании ја користеа оваа банка за складирање готовина за плати и други деловни трошоци, што доведе до голем прилив на депозити. Банката инвестираше голем дел од депозитот, како што обично прават банките. Семето на пропаста беше посеано кога СВБ инвестираше многу во долгорочни државни обврзници на САД, вклучувајќи ги и оние поддржани со хипотеки. Тие се прилично сигурни инвестиции.
Што се случува со каматните стапки?
Меѓутоа, обврзниците имаат обратна врска со каматните стапки; кога стапките растат, цените на обврзниците паѓаат. Така, кога Федералните резерви почнаа брзо да ги зголемуваат стапките во борбата против инфлацијата, портфолиото на обврзници на СВБ почна значително да ја губи вредноста.
Ако СВБ би можела да ги држи тие обврзници неколку години додека не созреат, тогаш би го вратила својот капитал. Меѓутоа, бидејќи економските услови се влошија во текот на изминатата година, а технолошките компании беа особено погодени, многу клиенти на банката почнаа да ги повлекуваат своите депозити. СВБ немаше доволно готовина, па почна да продава дел од своите обврзници со огромни загуби, плашејќи ги инвеститорите и клиентите. Поминаа само 48 часа од моментот кога беше откриено дека банката го продала имотот и неговиот колапс.
Бидејќи банките чуваат само дел од своите средства како готовина, тие се ранливи на ненадејна побарувачка од клиентите. Иако проблемите на СВБ произлегуваат од претходните одлуки за инвестирање, алармот беше вклучен на 8 март, кога банката објави зголемување на капиталот од 1,75 милијарди долари. Банката им кажа на инвеститорите дека мора да ја затвори дупката предизвикана од продажбата на нејзиното портфолио на обврзници со загуба.
„Одеднаш сите се загрижија дека на банката и недостига капитал“, вели Фариборз Мошириан, директор на Институтот за глобални финансии.
Клиентите станаа свесни за длабоките финансиски проблеми во СВБ и почнаа масовно да повлекуваат пари. За разлика од банката ориентирана кон граѓаните, која ги опслужува компаниите и домаќинствата, клиентите на СВБ генерално имале многу поголеми сметки.
Два дена откако објави дека ќе го собере капиталот, компанијата од 200 милијарди долари пропадна. Тоа беше колапс на најголемата банка во САД по светската финансиска криза.
Непосредната загриженост од широко распространетата зараза беше спречена со брзата реакција на американската влада во гарантирањето на сите депозити на клиентите на банките. Финансиските фјучерси, кои им овозможуваат на инвеститорите да шпекулираат за идните движења на цените, зајакнаа за американскиот технолошки сектор како одговор на гаранциите.
Што се случувало во четвртокот и петокот?
Во четвртокот вечерта, некои клиенти на СВБ добија е-пошта во кои се уверуваа дека е „обично како и обично“ во банката.
„Сигурен сум дека слушнавте гужва за Силикон Вели Бенк на пазарите денес, па сакав да ви пишам за да ви појаснам некои работи“, му напишал еден банкар на СВБ на клиентот, според копија од пораката добиена од CNBC. „Во СВБ е како и обично“, напиша банкарот. „Разбирливо е дека може да има прашања и сакам да се ставам на располагање доколку имате некаква загриженост“.
До петокот, додека акциите на СВБ продолжија да тонат, банката се откажа од напорите за продажба на акциите, објави Дејвид Фабер од CNBC. Наместо тоа, бараше купувач, објави тој. Но, бегството на депозитите го отежна процесот на продажба, и тој напор исто така не успеа, рече Фабер.
Фалви, кој ја започна својата кариера во Велс Фарго и работеше како консултант за банка која беше запленета за време на финансиската криза, рече дека неговата анализа за ажурирањето на СВБ во средината на кварталот од средата му дава доверба. Банката беше добро капитализирана и можеше да ги задоволи потребите на сите штедачи во целост, рече тој. Тој дури ги советуваше неговите портфолио компании да ги задржат своите средства во СВБ додека се вртеа гласини.
Сега, благодарение на банкарското работење што заврши со заплена на СВБ, оние што останаа со СВБ се соочуваат со неизвесна временска рамка за враќање на нивните пари. Додека осигурените депозити се очекува да бидат достапни уште во понеделник, лавовскиот дел од депозитите што ги чуваше СВБ беа неосигурани и не е јасно кога тие ќе бидат ослободени.
„Наглото повлекување на депозитот предизвика Банката да биде неспособна да ги плаќа своите обврски како што доспеваат“, изјави финансискиот регулатор во Калифорнија. „Банката сега е несолвентна“.
Британија се бори да се минимизираатт штетите
Британскиот министер за финансии Џереми Хант во неделата изјави дека работи со премиерот Риши Сунак и гувернерот на Банката на Англија, Ендрју Бејли, за „да се избегнат или минимизираат штетите“ што произлегуваат од хаосот што го зафати кракот на Обединетото Кралство на банката Силиконската долина“.
„Ќе изнесеме непосредни планови за да обезбедиме да се задоволат краткорочните оперативни потреби и паричните потреби на клиентите на Силиконската долина на банката во Велика Британија“, рече Хант. Петочниот драматичен неуспех на американската матична банка, која се фокусира на технолошки стартапи, беше најголем од финансиската криза во 2008 година.
Во текот на викендот беа одржани разговори во кои учествуваа Хант, Сунак и Бејли за да разговараат за проблемите со кои се соочуваат британските технолошки компании погодени од колапсот, соопшти британското Министерство за финансии.
Хант рече дека британската влада го третира ова прашање како „висок приоритет“ и рече дека, со оглед на важноста на банката за нејзините клиенти, нејзиниот неуспех може да има значително влијание врз некои компании.
Повеќе од 250 извршни директори на технолошки фирми во Велика Британија потпишаа писмо упатено до Хант во саботата во кое повикуваат на владина интервенција, покажува копија што ја виде Ројтерс.
Според постапките за несолвентност на банките во Британија, некои штедачи имаат право на компензација до 85.000 фунти (102.000 американски долари) за готовина што се чуваат кај заемодавачите или 170.000 фунти за заеднички сметки.
Хант ги повтори коментарите на BoE дека севкупната банка на Силиконската долина има ограничено присуство во Британија и не врши функции клучни за финансискиот систем.
Банката на Англија во петокот соопшти дека бара судски налог за ставање на СИликон Вели Бенк UK во постапка за несолвентност.
Бајден: Одговорните за неуспесите на банките ќе сносат целосна одговорност
Американскиот претседател Џо Бајден вети дека ќе побара „целосна одговорност“ од луѓето одговорни за банкротот на банката Силиконската долина и втората финансиска институција – Signature Bank, обидувајќи се да ги увери Американците дека нивните депозити се безбедни, пренесе АФП.
„Решен сум да ги повикам одговорните за овој хаос целосно на одговорност и да ги продолжиме нашите напори за зајакнување на надзорот и регулирањето на поголемите банки за да не дојдеме повторно во оваа ситуација“, рече Бајден.
„Американскиот народ и американските бизниси можат да имаат целосна доверба дека нивните банкарски депозити ќе бидат достапни кога ќе им бидат потребни“, додаде претседателот во коментарите што ги објави на Твитер.
Претходно и американската министерка за финансии Џенет Јелен рече дека владата сака да избегне финансиска „зараза“ од колапсот на банката во Силиконската долина, но ја отфрли можноста за финансиска поддршка. „Сакаме да се погрижиме проблемите што постојат во една банка да не ги „контаминираат“ другите здрави“, рече Јелен за време на интервјуто за CBS.
Таа истакна дека владата работи со американската корпорација за осигурување на депозити (FDIC) за да ја „реши“ ситуацијата во банката, каде приближно 96 отсто од депозитите не се покриени со гаранцијата за враќање на средствата. „Сигурна сум дека тие разгледуваат широк спектар на опции кои вклучуваат аквизиции“, додаде таа.
Јелен објасни дека реформите направени по финансиската криза во 2008 година значеле дека владата не размислува за спасување на Силикон банката. „За време на финансиската криза имаше инвеститори и сопственици на системски големи банки кои беа спасени, а реформите што беа спроведени значат дека нема да го правиме тоа повторно“, нагласи таа.
С.Т.
